+7(499)-938-42-58 Москва
+7(800)-333-37-98 Горячая линия

Горизонтальный и вертикальный анализ основных средств

Содержание

Приложение г Горизонтальный и вертикальный анализ структуры основных средств

Горизонтальный и вертикальный анализ основных средств

ТаблицаГ.1 – Горизонтальный анализ структурыосновных средств

Вид основных средств2011г.2012г.Измен. в ден. ед.Тем прироста, %2013г.Измен. в ден. ед.Тем прироста, %
Здания12 52710 512-2 015-16,0910 286-226-2,15
Сооружения и передаточные устройства450431-19-4,22450194,41
Машины и оборудование2 0261 598-428-21,131 143-455-28,47
Транспортные средства3 7802 588-1 192-31,531 427-1 161-44,86
Производственный и хозяйственный инвентарь7859-19-24,369-50-84,75
Земельные участки и объекты природопользования1 4351 463281,951 46300,00
Всего2029616651-3 645-17,9614748-1 903-11,43
Активная часть основных фондов58844249-1 635-27,792570-1 679-39,52
Пассивная часть основных средств14 41212 406-2 006-13,9212 199-207-1,67

ТаблицаГ.2 – Вертикальный анализ структурыосновных средств

Вид основных средств2011 г.2012 г.2013 г.
Сумма, тыс. руб.Уд. вес, %Сумма, тыс. руб.Уд. вес, %Сумма, тыс. руб.Уд. вес, %
Здания12 52761,7210 51263,1310 28669,75
Сооружения и передаточные устройства4502,224312,594503,05
Машины и оборудование2 0269,981 5989,601 1437,75
Транспортные средства3 78018,622 58815,541 4279,68
Производственный и хозяйственный инвентарь780,38590,3590,06
Земельные участки и объекты природопользования1 4357,071 4638,791 4639,92
Всего20296100,0016651100,0014748100,00
Активная часть основных фондов588428,99424925,52257017,43
Пассивная часть основных средств14 41271,0112 40674,5112 19982,72

Приложение д

(обязательное)

Исходнаяинформация для анализа фондорентабельностии фондоотдачи

Основных средств

ТаблицаД – Исходная информация для анализафондорентабельности и фондоотдачиосновных средств

Наименование показателя2011г.2012г.2013г.2012г. к 2011г.2013г. к 2012г.
Прибыль от реализации продукции, тыс. руб.9835390242763929189-11385
Объем выпуска продукции в текущих ценах, тыс. руб.15126426565631062711439244971
Выручка, тыс. руб.15126426565631062711439244971
Доля реализованной продукции в общем ее выпуске11100
Среднегодовая стоимость, тыс. руб.:
основных средств производства202961665214749-3644-1903
активной их части510604997246250-1088-3722
машин и оборудования74747515698141-534
единицы оборудования
Удельный вес активной части основных средств2,523,003,140,490,13
Удельный вес машин и оборудования:
в активной части основных средств0,150,150,150,000,00
в общей сумме основных средств0,370,450,470,080,02
Фондорентабельность, %116,2156,1149,339,9-6,8
Рентабельность продаж, %6,5014,698,908,19-5,79
Фондоотдача ОС, руб./руб.7,515,921,068,45,2
Фондоотдача активной части основных средств, руб./руб.2,965,326,722,361,4
Фондоотдача машин и оборудования, руб./руб.20,2435,3544,515,119,15
Среднегодовое количество действующего оборудования, шт.1211291208-9
Отработано за год единицей оборудования дней2482492471-2
Коэффициент сменности работ11100
Средняя продолжительность смены, ч.88800
Выработка продукции, руб.1292,91794,82098,8501,9304

Соседние файлы в предмете [НЕСОРТИРОВАННОЕ]

Источник: https://studfile.net/preview/2548691/page:12/

Вертикальный и горизонтальный анализ баланса

Горизонтальный и вертикальный анализ основных средств

Анализ структуры активов и пассивов бухгалтерского баланса является частью анализа имущественного положения организации при анализе финансового состояния предприятия. Анализ активов и пассивов баланса позволяет проследить динамику их состояния в анализируемом периоде. Анализ структуры и динамики статей баланса показывает:

  • какова величина текущих и постоянных активов, как изменяется их соотношение, а также выявить источники финансирования;
  • какие статьи растут опережающими темпами, и как это сказывается на структуре баланса;
  • увидеть долю запасов и дебиторской задолженности в структуре активов;
  • насколько велика доля собственных средств, и в какой степени компания зависит от заемных ресурсов;
  • каково распределение заемных средств по срокам погашения;
  • какую долю в пассивах составляет задолженность перед бюджетом, банками и трудовым коллективом.

Практика экономического анализa выработала такие правила чтения финансовых отчетов, как:

Горизонтальный анализ (временной или динамический) бухгалтерского баланса

Горизонтальный анализ – это сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом в относительном и абсолютном виде с тем, чтобы сделать лаконичные выводы.

Иначе говоря горизонтальный анализ – это сравнение показателей текущего периода с теми же показателями прошлого периода, то есть наблюдение динамики (уменьшение или увеличение значения показателя во времени).

Необходимо обратить внимание на такие строки актива баланса, как «Финансовые вложения», «Денежные средства и денежные эквиваленты» и «Дебиторская задолженность».

Вычитаем из показателя отчетного периода показатель прошлого периода и смотрим, произошло увеличение или уменьшение статьи.

Желательно посмотреть два, а то и три последовательных года деятельности, так как это более наглядно отражает тенденцию роста или же спада платежеспособности.

Тот факт, что в отчетности, помимо денег, присутствуют и финансовые вложения, говорит о наличии свободных денежных (самых ликвидных) средств в компании и о существовании работающей финансовой политики. Что означает что, деньги не лежат мертвым грузом на расчетном счете – они работают, инвестируются в какие-то проекты.

Уменьшение суммы денежных средств, как правило, свидетельствует об ухудшении платежеспособности, но не все так однозначно.

Поэтому далее нужно посмотреть, откуда появились деньги. Об этом нам расскажет пассив баланса. В основном надо обратить внимание на такие статьи, как Кредиторская задолженность и Заемные средства. Значительно реже к увеличению денежных средств приводит рост статей Уставный капитал, Доходы будущих периодов, Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток).

Динамика статей пассива показывает нам, откуда появляются активы (в частности, интересующие нас денежные средства).

Особенно интересна в этом ракурсе статья Поступления от покупателей и заказчиков бухбаланса (расшифровка к статье 1520 Кредиторская задолженность), ведь именно такие поступления в основном должны являться источниками финансирования деятельности большинства компаний.

Снижение этого показателя свидетельствует как о меньшем авансировании, так и об уменьшении заказов в целом. Понять это можно лишь в комплексе, рассчитав и прочие показатели платежеспособности.

Также в рамках вопроса о поступлении денег необходимо рассмотреть строку Заемные средства – увидеть динамику роста или уменьшения займов.

Отдает ли компания займы или только набирает? К примеру, если произошло резкое снижение остатков денег на расчетном счете, это совсем не означает спад платежеспособности.

Это, может, одновременно на похожую сумму сократились остатки заемных средств в пассиве, то есть компания, просто вернула заем.

Несомненно, приоритетным для хорошей платежеспособности является наличие долгосрочных пассивов. То есть тех, на которые не нужно отвлекать оборотные средства в ближайшее время.

Отметим, что представление в отчетности активов и пассивов с подразделением в зависимости от срока обращения (погашения) на краткосрочные и долгосрочные (пункт 19 ПБУ 4/99) существенно для проведения финансового анализа.

Составление отчетности с нарушением этого положения может привести к искажению результатов анализа.

С целью сравнения рассчитывают абсолютные и относительные изменения (отклонения). В учебниках под анализом понимают именно расчет изменений, заполнение аналитических таблиц. Можно назвать эту процедуру формальным анализом. Анализ по существу представляет собой оценку полученных значений.

Формальные подходы к оценке иногда встречаются, но они, как правило, бесполезны для обоснования решений. Серьезная оценка зависит, в первую очередь, от целей анализа. Кроме того, она учитывает специфику деятельности исследуемой компании, особенности внешней среды, ее современное состояние.

Технология анализа достаточно проста: последовательно во второй и третьей колонках помещают данные по основным статьям баланса на начало и конец года. В западных представлениях часто данные конца года помещают первыми.

Затем в четвертой колонке вычисляется абсолютное отклонение значения каждой статьи баланса. В последней колонке определяется относительное изменение в процентах каждой статьи.

Аналогичный анализ производится на основе отчета о прибыли предприятия.

Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Вертикальный анализ (структурный) – определение структуры итоговых финансовых показателей, с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом.

Технология вертикального анализа состоит в том, что общую сумму активов предприятия (при анализе баланса) и выручку (при анализе отчета о прибыли) принимают за сто процентов, и каждую статью финансового отчета представляют в виде процентной доли от принятого базового значения.

Вертикальный анализ бухгалтерского баланса показывает, из-за чего произошли изменения платежеспособности в рассматриваемом периоде анализируемой компании. Вертикальный анализ представляет собой расчет доли анализируемой статьи баланса в общем итоге баланса.

Опять же для оценки платежеспособности необходимо обратить внимание на долю таких статей, как «Финансовые вложения», «Денежные средства и денежные эквиваленты» и «Дебиторская задолженность», а также изменение структуры пассивов, по итогам изучения которых можно сделать заключение о причинах изменения, в том числе и платежеспособности.

Для расчета доли берем, например, показатель статьи «Денежные средства и денежные эквиваленты», делим на валюту баланса и умножаем на 100%. Таким образом, мы видим, какую долю активов у нас занимают денежные средства.

Читайте так же:  Неуплата страховых взносов изменения в законодательстве

Сравнительную базу при процентном анализе образуют показатели предыдущих периодов или показатели других компаний, как правило, из той же отрасли.

Чтобы проводить сравнение, необходимо устранить несоответствия в размерах компаний (оборотах), для этого значения показателей отчета о прибылях и убытках выражают в процентах от объема продаж (выручки), а балансовые статьи – в процентах от итога баланса.

Как следует из приведенного выше описания, горизонтальный и вертикальный анализ финансовой отчетности предприятия является эффективным средством для исследования состояния предприятия и эффективности его деятельности. Рекомендации, сделанные на основе этого анализа носят конструктивный характер и могут существенно улучшить состояние предприятия, если удастся их воплотить в жизнь.

Горизонтальный и вертикальный приемы анализа может реализован в так называемом сравнительном аналитическом балансе, который получается из исходного бухгалтерского путем укрупнения (объединения) отдельных статей и дополнения его показателями структуры и динамики за отчетный период. Статьи баланса группируются в соответствии с целями анализа, с учетом специфики деятельности организации и других факторов. В отечественных учебных пособиях активы, как правило, классифицируют по уровню ликвидности.

Горизонтальный анализ (временной) агрегированного баланса (скачать таблицу).

Вертикальныйанализ (структурный) агрегированного баланса (скачать таблицу).

Вертикальный анализ отчетности

Вертикальный анализ отчетности – техника анализ финансовой отчетности, при которой изучается соотношение выбранного показателя с другими однородными показателями в рамках одного отчетного периода.

Вертикальный анализ (т.е. анализ показателей отечности по вертикали) направлен на изучение структуру имущества, обязательств, доходов, расходов организации.

Например, верительный анализ актива бухгалтерского баланса дает представление о доли основных средств, нематериальных активов, запасов, дебиторской задолженности и других видов имущества в общих активах предприятия (вертикальный анализ актива баланса).

Определив в процентах долю каждого показателя в общем итоге, у аналитика появляется возможность сравнивать предприятие по данным показателям с другими предприятиями, что невыполнимо, если оперировать абсолютными величинами.

В части пассива баланса проводят структурный анализ собственных и заемных средств, а также состав заемных средств по срокам погашения (долгосрочные и краткосрочные обязательства). Пример вертикального анализ можно посмотреть в отчетах «Вашего финансового аналитика».

В части анализа отчета о прибылях и убытках, вертикальный анализ используют для выявления структуры расходов и расходов, определения доли или чистой прибыли расходов в выручке от реализации.

Источник: https://lpk-sharya.ru/vertikalnyj-i-gorizontalnyj-analiz-balansa/

Горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса (стр. 1 из 5)

Горизонтальный и вертикальный анализ основных средств

Введение

1. Теоретическое обоснование необходимости и сущности горизонтального и вертикального анализа бухгалтерского баланса организации

1.1 Необходимость и сущность горизонтального и вертикального анализа бухгалтерского баланса организации

1.2 Источники аналитической информации горизонтального и вертикального анализа бухгалтерского баланса организации

1.3 Краткая характеристика исследуемой организации

2. Методика горизонтального и вертикального анализа бухгалтерского баланса организации

2.1 Горизонтальный анализ

2.2 Вертикальный анализ исследуемой организации

Заключение

Список используемой литературы

Введение

В настоящее время экономические преобразования создали необходимость к возрастанию роли анализа в организации хозяйственной деятельности организации, что привело и к изменениям в содержании самой аналитической процедуры.

Слово “анализ” в обыденной жизни трактуется достаточно широко.

Аналитические методы получили такое распространение, что в настоящее время применяются как в естественных и гуманитарных науках, так и в практической деятельности.

Процедура анализа является начальным этапом в изучении практически любого процесса или явления, когда исследователь переходит от простого описания к изучению внутренней структуры и взаимосвязей

Анализ хозяйственной деятельности стал проводится с позиций различных пользователей аналитических отчетов и соответственно по различной по объему и информативности базе данных. Подобный подход был вызван как множественностью целей, стоящих перед различными группами пользователей, так и противоречиями их интересов.

экономического анализа и решение стоящих перед ним задач конкретизуется и осуществляется в рамках его составных частей: анализа финансовой отчетности организаций и финансовых результатов его деятельности, проводимая по данным бухгалтерской отчетности и направленная на определение позиции организации на рынке относительно прошлых, текущих и перспективных условий существования.

Одной из основных задач анализа финансовой отчетности и в частности баланса является общая характеристика средств организации и источников их формирования.

Такая оценка не возможна без проведения горизонтального и вертикального анализа баланса.

Цель данной курсовой работы изучение сущности горизонтального и вертикального анализа, источники аналитической информации проведения такого анализа, а также проведение горизонтального и вертикального анализа баланса на примере исследуемой организации, на примере ООО ” Бриз”

1.1 Необходимость и сущность горизонтального и вертикального анализа бухгалтерского баланса организации

Оценку финансового состояния организации начинают с общей характеристики средств организации и источников их образования, показываемых в бухгалтерском балансе.

“Чтение”, или знакомство с содержанием, баланса позволяет установить основные источники средств (собственные и заемные); основные направления вложения средств; соотношение средств и источников и другие характеристики, позволяющие оценить имущественное положение предприятия и его обеспеченность.

Но информация, представленная в абсолютных величинах, не всегда позволяет точно определить динамику показателей, и недостаточна для обоснования решений. Поэтому наряду с абсолютными величинами при анализе бухгалтерского баланса используются различные приемы анализа, предполагающие расчет и оценку относительных показателей.

К ним относится горизонтальный, вертикальный анализ и расчет коэффициентов.

Горизонтальный анализ предполагает изучение абсолютных показателей статей отчетности организации за определенный период, расчет темпов их изменения и оценку.

При горизонтальном анализе строятся аналитические таблицы, в которых абсолютные показатели отчетности дополняются относительными, т.е. просчитывается изменения абсолютных показателей в сумме и в процентах.

Горизонтальный анализ-это оценка темпов роста(снижения) показателей бухгалтерского баланса за отчетный период. Он помогает оценить темпы роста (или снижения) по каждой группе средств организации и их источников за рассматриваемый период.

Горизонтальный анализ заключается в построении одной или нескольких таблиц, в которых абсолютные финансовые показатели дополняются данными об относительных темпах роста или снижения этих показателей. Степень обобщения статей баланса определяет бухгалтер.

Как правило для анализа используют полученные на основании опыта темпы роста за ряд лет и сравнивают их с реальными результатами за рассматриваемый период.

Это позволяет не только определить изменения по отдельным балансовым статьям, но и делать прогнозы на будущее.

Горизонтальный и вертикальный анализ взаимно дополняют друг друга. На практике нередко строят аналитические таблицы, характеризующие как структуру отчетной бухгалтерской формы , так и динамику отдельных ее показателей. Оба этих вида особенно ценны при межхозяйственных сопоставлениях. Они позволяют сравнивать бухгалтерский баланс у организаций, совершенно разных породу деятельности.

Проведение горизонтального анализа целесообразно. только если имеются несколько исследуемых периодов. Тогда становиться возможным, проследить за динамикой изменения средств и их источников.

Горизонтальный анализ не информативен в условиях инфляции, когда увеличение объемов той или иной группы активов и пассивов обусловлено в основном ростом цен, а не собственно деятельности организации. В этом случае данные горизонтального анализа можно использовать, например, для сопоставления деятельности нескольких организаций в условиях инфляции.

Для горизонтального анализа преобразуют абсолютные значения показателей баланса в относительные. Для этого данные на начало рассматриваемого периода по каждой статье активов и пассивов принимают за 100 % и исходя из этого рассчитывают значения по статьям на конец рассматриваемого периода.

Назначение вертикального анализа заключается в возможности проанализировать целое через отдельные элементы, составляющие это целое. Его широко используют для объективной оценки результатов работы организации.

При рассмотрении результатов баланса вертикальный анализ позволяет увидеть удельный вес каждой статьи в общем итоге , определить структуру средств и их источников, а так же произошедшие в них изменения.

Первой особенностью вертикального анализа является расчет относительных показателей по значениям абсолютных показателей, представленных в бухгалтерском балансе.

Относительные показатели позволяют сглаживать внешние экономические воздействия,, которые на абсолютные показатели способны оказывать сильное влияние (например инфляция), выявляя таким образом результаты деятельности собственно организации.

Второй особенностью вертикального анализа является обязательное присутствие показателей на разный момент времени. Это позволяет отслеживать и прогнозировать структурные изменения в составе активов и источников их покрытия в динамики.

Таким образом, к преимуществам вертикального анализа относиться возможность:

· изучать результаты финансово-хозяйственной деятельности на основе относительных показателей, сглаживающих влияние субъективных внешних факторов, которое имеет место при работе с абсолютными показателями и затрудняет их сопоставление в динамики;

· проводить межхозяйственные сравнения различных организаций, различающихся по величине используемых ресурсов и другим показателям объема.

1.2 Источники аналитической информации горизонтального и вертикального анализа бухгалтерского баланса организации

Источниками аналитической информации горизонтального и вертикального анализа бухгалтерского баланса организации является сам баланс а точнее его разделы и статьи.

Балансовые статьи объединяются в три группы, а группы в разделы.

В основе такого объединения лежит экономическое содержание самих статей баланса, а порядок расположения статей на конкретной стороне определены вертикальными и горизонтальными взаимосвязями между статьями и разделами.

Таблица 1- Внешний вид бухгалтерского баланса

Статьи актива располагаются по определенной системе. Вертикальные взаимосвязи статей актива баланса предполагают их расположение в порядке повышения уровня ликвидности.

В начале отображаются менее ликвидные статьи (“не материальные активы”, “основные средства”, “долгосрочные инвестиции” и т.п.), а в конце наиболее ликвидные (денежные средства в кассе, на расчетном и валютном счетах, в расчетных документах), т.е.

в прямой зависимости от того, с какой быстротой данная часть имущества приобретает в хозяйственном обороте денежную форму.

Группировка балансовых статей актива баланса, начиная с отчетности 2000 года в активе два раздела:

♦ внеоборотные активы;

♦ оборотные активы.

Первый раздел объединяет группы долгосрочных активов: не материальные активы, основные средства, незавершенное строительство, долгосрочные финансовые вложения, прочие внеоборотные активы.

Второй раздел состоит из текущих активов, которые сформированы в отдельные группы: запасы, дебиторская задолженность, краткосрочные финансовые вложения, денежные средства. Причем сумма дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты и свыше 12 месяцев после отчетной даты, показаны по каждой статье раздельно.

Источник: https://mirznanii.com/a/18406/gorizontalnyy-i-vertikalnyy-analiz-bukhgalterskogo-balansa

Горизонтальный и вертикальный анализ

Горизонтальный и вертикальный анализ основных средств

Как горизонтальный, так и вертикальный анализ являются основой оценки компании по ее финансовой отчетности. Результатом анализа может стать как покупка, так и продажа ценных бумаг эмитента.

Оба понятия пошли из-за структуры отчетов: в столбцах располагаются даты (по месяцам, по кварталам или по годам), тогда как в строках помещаются различные виды активов и пассивов — краткосрочные и долгосрочные кредиты, инвестиции, оборудование компании и пр. Со временем доля всех имеющихся позиций изменяется — чего-то становится больше, другого меньше. Некоторые строчки выбывают совсем, но взамен могут появляться новые.

Горизонтальный анализ в состоянии дать ответ, как именно менялись ситуация с каждым активом или пассивом с течением времени.

Для этого одна и та же позиция сравнивается между собой на разных временных промежутках, причем различают абсолютный и относительный прирост.

Первый случай представляет простую разницу цифр, второй — их отношение, умноженное на 100%. Нужные данные берутся в строке, откуда и название анализа.

Вертикальный анализ сравнивает каждую позицию с общей балансовой стоимостью, которая стоит внизу и равна 100%. Соответственно, сумма всех позиций в процентном соотношении также равна 100%.

Сравнивая результат во времени, также можно видеть тенденцию.

Например, если краткосрочная задолженность компании составляла в 2017 году 50% общего долга, а в 2018 она равна 40%, то относительная ситуация по этой позиции стала лучше, хотя общий долг при этом мог и увеличиться.

Для наглядности проведем вертикальный и горизонтальный анализ на примере оборотных активов (ОА), о которых говорилось в прошлой статье. Хотя анализ можно сделать, например, и по внеоборотным или нематериальным активам и др.

Горизонтальный анализ оборотных активов

Горизонтальный анализ отражает изменение величины активов с течением времени. Его также называют анализом динамики.

Как уже говорилось выше, динамика вычисляется в абсолютном и относительном выражении. Для расчета абсолютного показателя из текущего периода вычитают предшествующий.

Для расчета относительного показателя текущий период делят на предыдущий и умножают на 100%. Рассмотрим это на примере компании ПАО «Селигдар» из отчетности за 2018 год.

Самый правый столбец соответствует концу 2017 года, второй справа — концу 2018:

Наименование ОАПоказатель 2018 г.Показатель 2017 г.Абсолютный приростОтносительный прирост
Запасы11 515 9097 505 4024 010 507153%
НДС391 644336 02055 624116%
Дебиторская задолженность и авансы1 626 6751 767 201-140 52692%
Предоставленные займы1 291 945940 568351 377137%
Краткосрочные финансовые активы188 131370 716-182 58550%
Прочие финансовые активы8 4838 483
Дебиторская задолженность по налогу на прибыль868 307-68 2990,01%
Прочие ОА342 929266 42776 502128%
Денежные средства2 376 241606 9261 769 315371%
Итого17 741 96611 861 5675 880 399149%

Общая стоимость оборотных активов ПАО «Селигдар» за 2018 г. увеличилась на 5 880 399 тысяч рублей или на 49%. Но просто выявить увеличение/уменьшение стоимости для анализа недостаточно. Необходимо посмотреть, за счет каких именно статей баланса произошел рост, а за счет каких снижение объемов рассмотренных активов.

Увеличение объемов запасов и незавершенного производства на 53% характеризуется как отрицательная тенденция. Это значит, что предприятие наращивает не очень ликвидные виды активов.

Дебиторская задолженность уменьшилась на 140 526 тысяч рублей или 8%. Это характеризуется как положительное явление, так как это свидетельствует об эффективной работе компании по взысканию долгов с покупателей продукции.

Краткосрочные финансовые активы сократились вдвое. Чтобы понять, что именно компания относит в данную статью необходимо посмотреть примечание, которое является неотъемлемой частью отчетности.

У ПАО «Селигдар» в эту статью отчета включены векселя, полученные от третьих сторон. В данном случае вексель выступает средством расчетов за поставку готовой продукции, следовательно, уменьшение данного показателя можно расценивать как уменьшение задолженности покупателей за товар. Иными словами, ранее выданные векселя были погашены и превращены в денежные средства.

Самый значительный прирост произошел по показателю денежных средств. Они увеличились почти в 4 раза. В примечании указано, за счет каких именно финансов произошло увеличение.

Как видно из пояснения, деньги не просто лежат в кассе или на банковском счете, а на них ежегодно начисляются проценты по ставке 0,5% годовых. Следовательно, происходит приращение собственных финансов, которые впоследствии могут быть направлены на развитие предприятия, без привлечения заемных денег.

Вертикальный анализ оборотных активов

Вертикальный анализ показывает, какова доля ОА в общей балансовой стоимости (относительно графы «Итого оборотные активы»). Его также называют исследованием структуры.

Чтобы найти значение, необходимо каждый показатель разделить на итоговую стоимость актива. Вертикальный анализ также необходимо проводить в динамике.

Наименование ОАПоказатель 2018 г.Показатель 2017 г.Доля в 2018 г.Доля в 2017 г.
Запасы11 515 9097 505 40264,8%63,3%
НДС391 644336 0202,2%2,8%
Дебиторская задолженность и авансы1 626 6751 767 2019,2%14,9%
Предоставленные займы1 291 945940 5687,3%7,9%
Краткосрочные финансовые активы188 131370 7161,1%3,1%
Прочие финансовые активы8 4830,1%
Дебиторская задолженность по налогу на прибыль868 3070,6%
Прочие ОА342 929266 4271,9%2,2%
Денежные средства2 376 241606 92613,4%5,2%
Итого17 741 96611 861 567100%100%

Большую часть оборотных активов, как в 2018 г., так и в 2017 г. в ПАО «Селигдар» составляют запасы – более 60%. Но, если в 2017 г. на втором месте была задолженность контрагентов – 14,9%, то в 2018 г. это стали денежные средства – 13,4%. Это говорит об эффективной работе с должниками и погашением обязательств со стороны покупателей.

На третьем месте в структуре ОА находятся предоставленные займы. В 2017 г. их доля составляла 7,9%, а в 2018г. – 7,3%. Из приложения к отчетности можно увидеть, что это займы, предоставленные сторонним предприятиям, на которые начисляются ежегодные проценты.

С одной стороны предоставление таких займов означает увеличение денежных средств в будущем, в период возврата. С другой – неэффективное использование собственных ресурсов, так как выдача денег в долг не является основной сферой деятельности ПАО «Селигдар».

Выводы

Горизонтальный и вертикальный анализ активов помогает лучше понять положение дел внутри компании, характеризуют ликвидность средств и маневренность предприятия.

Для полноты картины лучше использовать данные не за последние два года, а анализировать активы за срок от пяти лет — тогда можно сделать объективный вывод об изменении в их структуре или динамике, а следовательно, и об эффективности предприятия в целом.

Но не стоит забывать, что любая тенденция не длится вечно и несколько лет успешного развития компании не гарант того, что так будет и впредь: могут активизироваться конкуренты, придет менее компетентное руководство, товар выйдет из моды и т.д. Тем не менее оба типа анализа являются важной составляющей актуального состояния дел с осторожной экстраполяцией в будущее.

Источник: https://investprofit.info/horizontal-vertical-analyse/

Горизонтальный и вертикальный анализ баланса предприятия

Горизонтальный и вертикальный анализ основных средств

Привет, на связи Василий Жданов в статье рассмотрим горизонтальный и вертикальный анализ баланса предприятия. Ведение бухгалтерской отчетности является важнейшим аспектом деятельности серьезной коммерческой организации.

Но также немаловажно и умение анализировать бухгалтерский баланс, ведь зафиксированные в нем данные могут рассказать эксперту о прошлой и текущей деятельности фирмы, а также прогнозировать развитие предприятия в будущем.

В зависимости от того, какой объем сведений необходим аналитику, и какие конкретно цели он преследует, выбирается один из множества существующих методов анализа баланса. Но наиболее популярными являются горизонтальный и вертикальный анализ баланса, т.к. оба метода позволяют:

  • снизить риски кредиторов при инвестировании средств в компании;
  • разработать методы поддержания стабильности производства;
  • увеличить доходы фирмы;
  • провести грамотный анализ финансовой отчетности.

Важно! Горизонтальный и вертикальный анализ баланса могут быть применены одновременно, поскольку они дополняют друг друга и помогают проведению более глубокого исследования бухгалтерских данных, что позволяет увидеть темпы роста компании и динамику ее развития.

Бухгалтерский баланс – ключевой вид отчетности, благодаря ведению которого на фирме управленческий аппарат имеет возможность увидеть динамику развития предприятия в конкретных цифрах, наличие краткосрочных и долгосрочных долгов, происхождение денежных средств, а также объем основных/оборотных средств.

Зачастую баланс называют финансовым лицом, в связи с тем, что содержащиеся в отчетности сведения наглядно демонстрируют управленцам фирмы и аналитикам риски разорения и перспективы развития, а также скорость роста (спада).

Итогами бухгалтерского баланса становятся 2 части, равные между собой (если баланс составлен верно):

  1. АКТИВЫ (деньги, материальные ценности, машины, оборудование, здания и сооружения, запасы, долги контрагентов и потребителей и т.д.) – все, чем владеет и распоряжается фирма с целью осуществления коммерческой деятельности и извлечения прибыли.
  2. ПАССИВЫ (краткосрочные обязательства перед контрагентами и клиентами, заемные средства, нераспределенная прибыль, собственный (акционерный) капитал) – сведения об источниках возникновения активов фирмы.

Помочь руководству компаний в поиске слабых мест в деятельности компании и вариантов исправления ошибок могут горизонтальный и вертикальный анализ бизнеса.

Горизонтальный анализ баланса. Пример с выводами

Способ анализа, о котором пойдет речь, называется горизонтальным по той причине, что сведения по каждой статье бухгалтерского баланса за несколько периодов располагаются в строке по горизонтали. Чем за большее количество периодов деятельности сравниваются данные, тем больше в таблице анализа столбцов.

Ниже представлен перечень основных сведений, которые необходимо знать о горизонтальном анализе бухгалтерской отчетности:

  1. Данным методом пользуются в случаях, когда требуется исследование временной динамики итогов баланса.
  2. Сравнению подлежат не только значения абсолютных показателей (в руб.), но и относительных (в %):
Абсолютные отклонения
Относительные отклонения
Темпы роста
  1. Чтобы провести анализ, следует выбрать 2-3 квартала или года. Абсолютные (или относительные) величины последовательно сравниваются с аналогичными индикаторами более поздних периодов.
  2. Горизонтальный анализ дает возможность оценить, улучшились или ухудшились производственные показатели в сравнении с позапрошлым и прошлым годом.

При проведении горизонтального анализа в первую очередь смотрят на итог баланса по Активу – если значение увеличивается по столбцам (от предшествующих к будущим периодам), это свидетельствует о благоприятном развитии компании и наличии у нее шансов на дальнейший рост.

Далее, обращается внимание на динамику показателей вне- и оборотных средств: если наблюдается их рост от периода к периоду, значит, фирма ведет активную работу, а управленческий персонал принимает правильные решения на пути к совершенствованию базы.

Следующее, что нужно проверить – платежеспособность компании, наличие у фирмы свободных денег в обороте и, что немаловажно, используются ли они для инвестиций с целью извлечения доп. прибыли. Обо всем об этом можно судить, изучив динамику значений по статьям, непосредственно связанным с деньгами – “Денежные средства”, “Дебиторская задолженность”, “Финансовые вложения”.

И, наконец, изучаются строки по Пассиву. Чтобы понять, откуда у изучаемой компании свободные деньги, следует обратить внимание на изменения в показателях по статьям “Заемные средства” и “Кредиторская задолженность”.

Здесь, прежде чем делать какие-либо выводы, нужно тщательно проанализировать политику предприятия по части привлечения стороннего капитала.

Поскольку, анализ баланса может демонстрировать рост долга, однако, это может оказаться положительным моментом, если деньги грамотно инвестируются и приносят дополнительный доход.

Вертикальный анализ баланса (структурный). Примеры с выводами

Основную информацию о вертикальном анализе бухгалтерских данных можно увидеть в приведенном ниже списке:

  1. Структурный анализ заключается в том, чтобы продемонстрировать структуру конечных сведений бух. отчетности в форме относительных показателей, выраженных в процентах. В результате исследования эксперт получает значения всех статей баланса в % к его итогу.
  2. Преимущество вертикального анализа перед горизонтальным заключается в том, что по абсолютным величинам сложно увидеть, положительная или отрицательная динамика наблюдается в работе компании. Относительные же величины, наоборот, позволяют с легкостью оценить, в худшую или лучшую стороны отклонились финансовые показатели, и в какой степени. Полученных выходных данных в относительных величинах не дадут провести некорректные сравнения, обусловленные влиянием различных внешних факторов, таких как инфляционный процесс.
  3. Данный способ анализа отличается от горизонтального тем, что вертикальный анализ сосредоточен на выбранном моменте и дает оценку положения фирмы на день оформления отчета. Метод применяется, когда необходимо:
  • посмотреть, как в сравнении с предшествующими периодами изменились те или иные статьи бух. баланса;
  • сравнить структуры капитала нескольких фирм либо предприятий разных сфер деятельности;
  • узнать состав вне- и оборотного капитала;
  • выяснить, уменьшился или увеличился размер заемного капитала фирмы;
  • проверить, как изменилась структура пассивов и активов.

Суть использования структурного анализа баланса заключается в следующем:

  1. Итоговую сумму выручки при анализе отчета о финансовых результатах фирмы (форма №2) принимают равной 100%. Если исследуется бухгалтерский баланс, за 100% принимается итоговая сумма активов. Вертикальный анализ также пригоден для исследования отчета о движении денежных средств (форма №4) и об изменении капитала (форма №3).
  2. баланса по отдельности рассчитываются как %-ная доля от 100% (т.е. от итоговой суммы активов или выручки). Чтобы это реализовать, аналитик должен выбрать период (год) деятельности анализируемой фирмы, после чего поделить каждую в отдельности строку баланса на валюту бух. баланса, а затем умножить результат на сто процентов (поскольку значение должно быть относительным, в %).

Вернемся к п.2 алгоритма, который был приведен над таблицей. Выясним, как были получены значения в таблице на примере оборотных активов:

  1. Для 1 января 2015 года: 
  2. Для 1 января 2016 года: 
  3. Увеличение активов в 2016 году в сравнении с прошлым годом: 

Теперь, когда мы понимаем, как были подсчитаны данные в таблице, проанализируем ее и сделаем выводы:

  • Незначительно снизился размер долгосрочной задолженности анализируемой компании.
  • Величина собственного (акционерного) капитала составляет 50% суммы всего пассива (это свидетельствует о том, что фирма характеризуется средним уровнем стабильности).
  • Краткосрочная задолженность составляет треть размера баланса и практически не меняется.
  • Число объектов ОС уменьшается, т.к. некоторые из них выбывают из оборота.
  • 63% активов приходится на оборотные средства, причем увеличение их доли стало следствием роста дебиторской задолженности (руководству компании следует задуматься о причинах ее роста).

Попробуем провести вертикальный анализ данных за 2 года работы предприятия в абсолютных и относительных величинах:

Вообще, толкованием набора выходных данных бухгалтерского баланса занимаются профессиональные финансовые аналитики и аудиторы, поскольку необходимо уметь видеть общую картину и делать выводы на основании комплексного исследования. Что можно сказать однозначно неспециалисту, глядя на полученную нами таблицу, так это что:

  • у анализируемой фирмы не происходит изменений показателя собственных средств в виде уставного капитала, но объем имеющегося собственного капитала вырос на 8% благодаря наличию нераспределенной прибыли;
  • фирма привлекла достаточно большой объем заемных средств, в Пассиве значится >60% кредиторской задолженности, но положительной стороной является уменьшение уровня займов в динамике;
  • предприятие платежеспособно и достаточно устойчиво в финансовом плане, поскольку наблюдается приличный уровень денежных средств (48,22%);
  • компания неграмотно выбирает контрагентов для сотрудничества, вероятнее всего нынешние партнеры неплатежеспособны, т.к. отмечается высокий уровень дебиторской задолженности;
  • данные из таблицы указывают на то, что уровень дебиторской задолженности и запасов фирмы высокий, а потому внеоборотных активов меньше, чем оборотных (плохо то, что могут возникнуть лишние затраты на хранение запасов (логистику), а хорошо то, что менеджеры заботятся о вложении средств в бесперебойное производство).

Ответы на часто задаваемые вопросы по теме “Горизонтальный и вертикальный анализ баланса”

Вопрос: В чем преимущества и недостатки использования вертикального и горизонтального анализа бухгалтерской отчетности?

Ответ: Положительной стороной горизонтального анализа является возможность проведения оценки динамики финансовых показателей по годам.

Существенным же недостатком становится тот факт, что данный вид анализа мало пригоден для оценки финансового состояния и принятия решений менеджерами – это скорее способ диагностики.

Что касается вертикального анализа, он дает возможность отслеживания изменений в структуре А и П фирмы, однако также не позволяет оценивать ее финансовое состояние.

Источник: https://finzz.ru/gorizontalnyj-i-vertikalnyj-analiz-balansa-kak-rasschitat-formuly.html

Поделиться:
Нет комментариев

    Добавить комментарий

    Ваш e-mail не будет опубликован. Все поля обязательны для заполнения.